題組內容

二、必勝公司持有 18 億元的股票，Beta 係數是 1.2，假設目前台指期貨 價格為 18,000 點，臺灣加權股價指數為 17,800 點，該公司財務長認 為未來台指期貨價格與標的指數將會收斂。請問：

(二)若未來台指期貨價格下跌 1.5%，而臺灣加權股價指數只下跌 1%， 該市場中立策略的損益為何？