題組內容

3、 在套利定價模式中，有兩個獨立經濟因素 F1及 F2，無風險利率為 6%。根據以下兩個已完全分散 (well-diversified)投資組合之相關資訊 投資組合 因素負擔(factor loadings)β1 因素負擔 β2 期望報酬率 A 1.0 2.0 19% B 2.0 0.0 12%

① 假設套利機會不存在下，請問因素 F1的投資組合風險溢酬(risk premium)為何？(5 分)