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期貨法規與自律規範
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98年 - 98-2 期貨交易分析人員:期貨、選擇權與其他衍生性商品#93365
> 申論題
2. 以下為 5/4/2009 銀行對外報價£:US$各種不同交易的匯率,請依順序填製下列表單所代表的匯率: (10 分)
相關申論題
(1)請以約 300 字數,說明何謂「次貸危機」?請說明此危機事件之原因、影響之元素、造成之衝 擊?(5 分)
#385154
(2)請概述 CDO(Collateralized Debt Obligation)的結構、應用特性。(5 分)
#385155
(1) 應如何操作?
#385156
(2) 預期帳面增加報酬率到達多少?
#385157
(3) 若到期時 US$:¥即期匯率為 102 或 105 時,該投資人將獲利或損失多少?
#385158
4.假設利率交換的期限為 2 年,每半年交換一次,及其利率資料如下: 請列示計算並說明 2 年期利率交換(IRS)之固定利率( )為多少?(5 分)
#385159
5. 老王目前持有 1 口美國長期公債期貨的空頭部位即將到期,正在煩惱該如何選擇市場上哪一種公債 供作交割的標的。假設目前市場上有以下可供交割的公債,且到期時美國長期公債期貨的報價為93−08,請問老王應該選擇哪一種公債交割?(5 分)
#385160
(1) 若不調整買權 ABC 部位下,如何利用買權 D,使該發行機構選擇權部位達到 Delta 中立與 Gamma 中立的目的?
#385161
(2) 若不調整買權 ABC 部位下,如何利用買權 D,使該發行機構選擇權部位達到 Delta 中立與 Vega 中立的目的?
#385162
(3) 如何利用該買權 D,使該發行機構選擇權部位達到 Delta 中立、Gamma 中立與 Vega 中立的目 的?
#385163
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