申論題 - 阿摩線上測驗

申論題資訊

試卷：108年 - 108 高等三級財務管理#77860
科目：財務管理
年份：108年
排序：0

題組內容

五、某航空公司預計在六個月後購買 10,000 公噸噴射機燃油，該公司風險管理經理透過紐約商品交易所交易燃油期貨合約，每口合約交易的數量為 42,000 加侖。目前每公噸噴射機燃油為 300 美元，每加侖燃油期貨價格為 0.7 美元。噴射機燃油價格變動率的標準差為 20%，期貨交易的燃油價格變動率的標準差為 18%，兩者的相關係數為 0.85。

申論題內容

⑵採最適避險比例法，則避險比例與購買期貨合約各為多少？（10 分）

詳解 (共 1 筆)

詳解提供者：aun19950502

B=0.85*0.2/0.18=0.94 口數=10000/42000*0.94=0.22