阿摩線上測驗
登入
首頁
>
證券投資分析人員◆投資學
>
109年 - 109-3 證券投資分析人員:投資學#91564
> 申論題
題組內容
3. 智能科技公司三個月後須支付 75 萬元英鎊給供應商,該公司擬購買英鎊之選擇權買權(Call Options)以 規避風險,已知購買當時每份英鎊選擇權契約的市場行情為:
契約= ₤50,000,履約價=$1.30/₤,權利金= $0.02/₤。
試問:
(1) 若智能科技公司希望達到完全避險之目標,則應買入多少契約? (4 分)
相關申論題
二、申論題或計算題 1. 已知 f、g 兩種證券的相關係數 rfg = 0.6,期望報酬率及樣本變異數分別如下:則投資人投資於 f、g 兩種證券的權數(weight)應各為多少,方可形成「最小變異投資組合(minimum variance portfolio)」? (8 分)
#375257
(1) 若期貨經理人要達到完全避險之目標,則最適的期貨避險口數應為多少? (3 分)
#375258
(2) 若期貨經理人希望將投資組合的 係數降至 0.8,則最適的期貨避險口數為多少? (3 分)
#375259
(2) 若智能科技公司三個月之內皆為買賣選擇權,試列表說明在契約到期時,若實際匯率 S($/₤)=$1.20/₤ 以 及 S($/₤)=$1.40/₤時,忽略交易費用(將權利金視為沉沒成本),則該公司的決策分別為何?(請先計算 出並填入下列表格中 A、B、C、D 四項欄位之金額,再說明該公司之決策應為何?)(12 分)
#375261
(2) 此操作下來三個月後會有多少利潤?(以臺幣表示)
#561194
(1) 該如何操作來套利?
#561193
(2) 請計算該債券的殖利率?(可用近似法解)
#561192
(1) 請計算該債券的合理價格?
#561191
(4) 投資案 A 的風險溢酬為多少?
#561190
(3) 如果有個無風險投資案 B,投資金額為 1000,投資案 B 的報酬率為多少,才能和執行投資 案 A 一樣的效用。
#561189
相關試卷
114年 - 114-3 證券投資分析人員:投資學#136075
114年 · #136075
114年 - 114-2 證券投資分析人員:投資學#130606
114年 · #130606
114年 - 114-1 證券投資分析人員:投資學#130603
114年 · #130603
113年 - 113-2 證券投資分析人員:投資學#125782
113年 · #125782
113年 - 113-3 證券投資分析人員:投資學#125781
113年 · #125781
113年 - 113-1 證券投資分析人員:投資學#119339
113年 · #119339
112年 - 112-2 證券投資分析人員:投資學#116241
112年 · #116241
112年 - 112-1 證券投資分析人員 :投資學#116053
112年 · #116053
111年 - 111-3 證券投資分析人員:投資學#112165
111年 · #112165
111年 - 111-2 證券投資分析人員:投資學#111445
111年 · #111445