試題詳解

19.某股票指數年化報酬率的期望值及標準差分別為 18%及 20.76%，該股票指數目前 1,000 點。 某投資人出售 200 單位該指數的價平買權，距到期日尚存一個月，該買權報價為 50 點，每點 $100。不考慮時間價值下，試問投資人出售該買權至到期的 95%的風險值為何？(提示：= 3.46)
(A)$1,180,000
(B)$1,280,000
(C)$1,380,000
(D)$1,480,000