題組內容

二、申論題或計算題(共 3 題，每題 10 分，共 30 分) 
1. 假設目前大立光股價為 4,000 元，無風險利率為 2%，市場有 6 個月後到期(此段期間內無股利發放)， 履約價格為 4,500 元之大立光歐式買權和歐式賣權。(e-0.005=0.9950，e-0.01=0.9900，e0.005=1.0050，e0.01=1.0101)

(1)請問買權與賣權之價差的絕對值應為何？(4 分)

詳解 (共 1 筆)

詳解 提供者：Anderson Su
C-P = S-Ke-rt S=4000 K=4500 r= 2% t= 6/12 (0.5) 4000-(4500x0.99)= -455 絕對值455