試題詳解

25. 蔡文持有臺灣證交所上市股票之投資組合市值 50 億元，臺股指數現貨為 17,000 點，該投資組合 的β為 1。擬購入期限為一個月的臺指選擇權以確保該投資組合之避險後價值在一個月後不低於45 億元，則此選擇權為買權或賣權？履約價為何？應購入多少口？
(A)買入 15,300 履約價格賣權，5,294 口
(B)賣出 17,000 履約價格買權，5,294 口
(C)買入 15,300 履約價格賣權，5,882 口
(D)賣出 17,000 履約價格買權，5,882 口